Forex Şirketlerinin Denetlenmesi

Forex Şirketlerinin DenetlenmesiForex piyasasın dünyanın en hızlı gelişen ve likiditesi en yüksek finansal piyasasıdır. Diğer finans piyasalarına göre daha iyi olanaklar sunan bir piyasa olmasının yanında denetlenen aracı kurumlara da sahiptir. Bu şekilde de yatırımcıların piyasaya güven duymaları sağlanmıştır. Ülkemizde forex piyasasının yeni olan popülerliğinin de sebebi güven duygusunun eksikliği ve bilgisizlik olmuştur.

Sermaye Piyasası Kurulu tarafından 2012 yılının başında getirilen yasal düzenlemeler sonrasında forex piyasasına denetimler uygulanmaya başlamıştır. Bu denetimler Türk yatırımcıların forex piyasasına güven duymasına neden olmuştur. Aynı zamanda yasal düzenlemeler sayesinde bilinçli yatırımcıların açık ve şeffaf bir ortamda birikimlerini değerlendirmesi mümkün kılınmıştır.

Forex piyasasındaki yasal düzenlemelerin amacı ise; sermaye piyasalarının güven, açıklık içinde çalışmasının sağlanması, tarafların hak ve yararlarının korunmasını engelleyen ihmal, ihlal, suiistimal ve her türlü yasal olmayan eylemlerin önlenmesidir. Bu amaçla halka açık şirketler, aracı kuruluşlar, yatırım fonları, yatırım ortakları, portföy yönetim şirketleri, borsalar ve teşkilatlanmış diğer piyasalar sermaye piyasasında faaliyet gösteren kurumların faaliyetleri kanun ve kanun uyarınca çıkarılmış yönetmelik, tebliğ ve diğer mevzuatlar uyarınca denetlenmektedir.

Forex piyasasına getirilen denetimler sonucunda piyasada sağlanması amaçlanan ilk konu güvenilirlik oldu ve yatırımcıların piyasaya güven duymaları sağlandı. Forex piyasalarına uygulanan bu denetimler sayesinde yatırımcıların güvenli ortamlarda yatırım yapmaları amaçlanmıştır. Bunların yanında yatırımcının sermayesi de güven altına alınmıştır. SPK forex şirketlerine yatırımcı sermayelerini Takasbank nezdinde yatırımcı lehine saklama zorunluluğu getirmiştir. Yatırımcıların teminatları Takasbank’ta kendi adlarına açılan hesaplarda saklanmaktadır ve yatırımcı istediği zaman internet üzerinden hesabını kontrol edebilmektedir. Borsalarda önceden yaşanan yatırımcıları aracı kurum olduklarına ikna ederek dolandıran kişilerin de bu şekilde önüne geçilmiştir.

Kaldıraçlı alım – satım işlemleri, forex piyasasının hem yüksek kazançların elde edilebildiği hem de riski arttıran bir sistemidir. Yatırımcı yanlış bir şekilde yönlendirildiğinde ciddi kayıplar meydana gelmektedir ve yatırımcı altından kalkamayacağı bir kayıp yaşayabilmektedir. Denetimler sonucunda kaldıraçlı alım – satım işlemi yaptıracak olan aracı kurumlara da çeşitli düzenlemeler getirilmiştir. Bunlardan ilki kaldıraçlı işlem yaptıracak aracı kurumlara diğer aracı kurumlardan farklı olarak ek sermaye şartı getirilmiştir. Aynı zamanda güçlü bir teknolojik alt yapıya sahip olmaları da gerekmektedir.

Forex piyasasının özelliklerinden olan emirlerin hızlı bir şekilde işlenmesi zor bir işlemdir. Milyonlarca yatırımcının emirlerinin aynı anda piyasaya iletilmesini sağlayacak bir yapıya sahip olmaları gerekmektedir. Emirlerin işlenmesi, değerlendirilmesi, kayıt altına alınması, fiyat hareketlerinin raporlanması ve canlı grafiklerin oluşturulması için gerçekten de üstün bir teknolojik altyapıya gereksinimleri vardır.

SPK tebliğine göre aracı kurumların, alım satım aracılığı ve türev araçların alım satımına aracılık edeceklerine dair yetki belgelerinin olması gerekmektedir. Faaliyetleri için öngörülen asgari öz sermaye yükümlülüğünü yerine getirmiş olmaları gerekmektedir. Bünyelerinde kaldıraçlı alım satım işlemlerinin denetim ve kontrolünden sorumlu olmak üzere 4 yıllık lisansüstü eğitim veren kurumlardan mezun ve kurulun lisanslamaya ilişkin düzenlemeleri uyarınca türev araçlar lisans belgesine sahip kaldıraçlı alım satım işlemleri ihtisas personelinin bağlı olduğu ve finans piyasalarından en az 3 yıllık deneyime sahibi bir birim yöneticisinin istihdam edilmiş olması gerekir.

SPK aynı zamanda kaldıraçlı alım – satım tebliğinde işlemlere ilişkin;

  • Müşterilere adil ve dürüst davranılmalı.
  • Müşteri ile aralarında doğabilecek çıkar sorunlarına dair yeterli bilgilendirme ve şeffaflığı sağlamaları gerekir.
  • İşlemlerin gerçekleştirileceği fiyatların genel piyasa koşulları ile uyumlu olarak nesnel bir biçimde belirlenmesi gerekir.
  • Aracı kurum tarafından başka bir kuruluşa iletilmek üzere alınan müşteri emirlerinin, aracı kurumun kendi hesabına veya ilişkili kişilerin hesabına verilen aynı fiyatlı emirlerden öncelikli olarak yerine getirilmesi zorunludur.
  • Yatırılan teminatın üzerinde bir kayba uğrayacak işlemler müşterilere yaptırılmamalıdır.

Bir Cevap Yazın

E-posta hesabınız yayımlanmayacak. Gerekli alanlar * ile işaretlenmişlerdir